陳文玲：影響當(dāng)前和今后一個時期全球格局演化的十大變量
- 發(fā)布時間：2022-06-10 09:09:54
- 來源：中國國際經(jīng)濟交流中心
【編者按】在當(dāng)前國際形勢風(fēng)云變幻、世界不確定性顯著增多的背景下，我們要從林林總總的表象中把握整體、全局和本質(zhì)，發(fā)現(xiàn)那些影響世界格局演化的變量：俄烏戰(zhàn)爭是影響當(dāng)前世界格局的重大變量；新冠肺炎疫情仍然肆虐影響世界經(jīng)濟復(fù)蘇；世界經(jīng)濟復(fù)蘇基礎(chǔ)脆弱極可能再次陷入衰退；高通脹會持續(xù)推高一些國家生產(chǎn)生活成本；金融風(fēng)險加劇有可能爆發(fā)全球性金融危機；全球性債務(wù)高企增加實施財政政策難度；全球供應(yīng)鏈斷鏈與供應(yīng)鏈重構(gòu)的風(fēng)險巨大；全球災(zāi)害頻發(fā)與生態(tài)環(huán)境惡化對人類生存造成重大挑戰(zhàn)；政治動蕩與地緣格局深刻調(diào)整及演化影響國際社會穩(wěn)定；影響世界格局最大的變量仍是中美關(guān)系，兩國合作將推動世界經(jīng)濟發(fā)展，兩國對抗則會對世界經(jīng)濟產(chǎn)生巨大沖擊。
世界百年未有之大變局是習(xí)近平總書記站在人類歷史進程的高度，清醒把脈人類歷史發(fā)展方向和世界發(fā)展大勢，以大國領(lǐng)袖的擔(dān)當(dāng)，對世界發(fā)展大勢做出的重大戰(zhàn)略判斷，是指視野更為宏大、內(nèi)涵更為豐富的人類社會演化的趨勢和呈現(xiàn)的總體狀態(tài)。在當(dāng)前國際形勢風(fēng)云變幻、世界不確定性顯著增多的背景下，我們要端起洞悉當(dāng)今世界的顯微鏡和縱觀歷史的望遠鏡冷靜觀察，從林林總總的表象中把握整體、全局和本質(zhì)，發(fā)現(xiàn)那些影響世界格局演化的重要變量，不僅從當(dāng)前還要從中長期把脈人類歷史發(fā)展大勢，從而把握世界格局演進規(guī)律，在錯綜復(fù)雜的形勢下保持戰(zhàn)略定力，在變幻莫測的世界中贏得戰(zhàn)略主動。
2021年是黨和國家歷史上具有里程碑意義的一年。以習(xí)近平同志為核心的黨中央團結(jié)帶領(lǐng)全黨全國各族人民，如期全面建成小康社會、實現(xiàn)第一個百年奮斗目標(biāo)，開啟全面建設(shè)社會主義現(xiàn)代化國家、向第二個百年奮斗目標(biāo)進軍的新征程。2022年是非常特殊的年份，是百年未有之大變局的序幕年，將奠定未來5～10年的重要基礎(chǔ)。世界原來可能在5～10年逐步發(fā)生的事件，將在2022和2023年集中爆發(fā)或者產(chǎn)生。聯(lián)合國秘書長古特雷斯指出：“我們正處于萬丈深淵的邊緣，而且朝著錯誤的方向前進，我們的世界受到的威脅和分歧從來沒有如此之大，我們在有生之年面臨著最嚴重的一系列危機。”這樣的判斷絕不是危言聳聽。世紀疫情、俄烏沖突、大國博弈、氣候變暖、環(huán)境惡化、治理失序與科技革命加速，一批發(fā)展中國家和中小國等崛起疊加交集，將大大加速百年未有之大變局。
一、俄烏戰(zhàn)爭是影響當(dāng)前世界格局的重大變量
習(xí)近平總書記前幾年就指出，我們正面臨百年未有之大變局，從2020年開始作了微妙調(diào)整，“我們正處于百年未有之大變局”。2020年出現(xiàn)了延續(xù)至今的世紀疫情，2022年俄烏戰(zhàn)爭風(fēng)云驟起，百年未有之大變局的序幕已拉開，第一幕劇情就相當(dāng)復(fù)雜曲折激烈，過去兩年全球抗擊疫情，大家都很艱難，但各國基本向著一個目標(biāo)與病毒打仗。2022年初劇情轉(zhuǎn)換，集中在歐洲大陸上演。未來5～10年可能要發(fā)生的一些變化，在這一兩年集中爆發(fā)，舉目世界，驚心動魄。
俄烏戰(zhàn)爭不斷升級，實際上這場戰(zhàn)爭已經(jīng)不是俄羅斯和烏克蘭的問題，而是關(guān)系到整個歐洲、美國乃至整個世界格局演化的轉(zhuǎn)折性事件。它既是二戰(zhàn)后東西方對抗對峙冷戰(zhàn)的延續(xù)，也是當(dāng)今正處于百年未有之大變局中的重大變量；既是大國關(guān)系競爭、博弈、調(diào)整、演化以戰(zhàn)爭形式的集中爆發(fā)，也是中美俄歐印等多方乃至所有卷入戰(zhàn)爭或者面對戰(zhàn)爭選擇的真實態(tài)度；既是國際上主要大國的比拼和較量，也是人類兩種命運、世界兩種前途的殊死斗爭。戰(zhàn)場雖然在烏克蘭，但戰(zhàn)線在全世界，背后的美國、北約以及盟友國家無不摩拳擦掌，配合戰(zhàn)場在全球上演輿論戰(zhàn)、信息戰(zhàn)、金融戰(zhàn)、能源戰(zhàn)，對俄羅斯進行史無前例的最嚴厲、最猛烈的全方位制裁。全世界的人民都希望戰(zhàn)爭盡快結(jié)束，使那些無辜的受戰(zhàn)亂影響的難民和災(zāi)民早日擺脫戰(zhàn)爭的苦難。很多人從內(nèi)心又希望能夠打出一個勝負，在正義與非正義的各種力量比拼中，正義戰(zhàn)勝邪惡，建設(shè)有利于長治久安的、和平發(fā)展的、更加公平的世界秩序與規(guī)則。世界從來沒有像今天這樣糾結(jié)。這場戰(zhàn)爭可能沒有贏家，參戰(zhàn)的兩個國家，在戰(zhàn)爭中都可能是輸家，但必須要深究戰(zhàn)爭的起源，譴責(zé)那些導(dǎo)致戰(zhàn)爭和鼓動戰(zhàn)爭的真正“邪惡軸心”。
世界上一戰(zhàn)、二戰(zhàn)都是在歐洲爆發(fā)，1945年重建國際秩序，美國主導(dǎo)推動了聯(lián)合國、世界銀行、國際貨幣基金組織（IMF）三大機構(gòu)的建立，從此奠定了戰(zhàn)后76年以和平發(fā)展為主基調(diào)的國際治理框架、國際秩序、國際規(guī)則。雖然是以美國為主導(dǎo)，以西方為主體，有利于當(dāng)時的國際分工和交易，形成對美國等西方發(fā)達國家整體利益的維護，但是這種國際秩序延續(xù)了76年，也保證了世界和平發(fā)展的大勢。從70多年看，世界上發(fā)生的戰(zhàn)爭只是局部的、片段的，發(fā)生在少數(shù)國家和地區(qū)；和平是主流，是主導(dǎo)，是總體上的國際外部環(huán)境。2002年，基于此大背景，黨的十六大作出了一個非常重要的判斷，未來20年是中國發(fā)展的重要戰(zhàn)略機遇期。
二戰(zhàn)以后的國際秩序、國際治理、國際規(guī)則、國際標(biāo)準，總體上對整個人類發(fā)展有利，對維護世界和平秩序有利，對發(fā)達國家通過在發(fā)展中國家攫取利益積累財富有利，對構(gòu)建全球產(chǎn)業(yè)鏈、供應(yīng)鏈、服務(wù)鏈、價值鏈形成全球新的經(jīng)濟布局、產(chǎn)業(yè)布局有利，對形成全球新的、比較穩(wěn)定的地緣政治、經(jīng)濟、外交格局有利，二戰(zhàn)后穩(wěn)定的國際新秩序是對世界和人類最大的貢獻。正因為如此，戰(zhàn)后76年才是世界經(jīng)濟、世界貿(mào)易、世界制造業(yè)發(fā)展最快的時期。自20世紀后半世紀以來，一大批國家脫離殖民地，從受宗主國壓迫地位成為獨立的國家，盡管它們大都是中小國家、貧困國家、發(fā)展中國家，但通過比較穩(wěn)定的戰(zhàn)后秩序，不斷進行經(jīng)濟重構(gòu)、產(chǎn)業(yè)鏈重構(gòu)，都不同程度獲得了發(fā)展。中國1949年建國，印度1947年建國，一大批陸陸續(xù)續(xù)建國的獨立國家，實際上都是戰(zhàn)后國際秩序建立和穩(wěn)定的受益者。而現(xiàn)在破壞并企圖摧毀它的正是當(dāng)初建立穩(wěn)定國際秩序的主導(dǎo)者與維護者，美國作為冷戰(zhàn)結(jié)束后最大的世界一極，正在不斷創(chuàng)造破壞國際秩序新的“業(yè)績”。
以俄烏戰(zhàn)爭為例，美國利用各種方式擠壓、激怒俄羅斯，逼迫俄羅斯絕地反擊，目的是“一石四鳥”：一是發(fā)戰(zhàn)爭財。美國有4000多個軍工復(fù)合體，美國在歷史上只有16年沒有戰(zhàn)爭，其他230多年都在打仗，眾多軍火供應(yīng)商需要不斷發(fā)生的戰(zhàn)爭創(chuàng)造需求。同時制造能源危機，切斷俄羅斯和歐洲能源供給關(guān)系，搶奪歐洲的能源市場。二是企圖在歐洲挑起第三次世界大戰(zhàn)，用烏克蘭做棋子，用北約的整體力量圍剿俄羅斯，并且配合美國貨幣政策，使全球資本加快向美國回流，轉(zhuǎn)嫁美國的債務(wù)風(fēng)險和通脹風(fēng)險，這和當(dāng)年希特勒發(fā)動二戰(zhàn)的背景有點類似。三是重創(chuàng)俄羅斯，對沖中俄已經(jīng)形成的戰(zhàn)略互信和在此基礎(chǔ)上對世界產(chǎn)生的根本性影響，進行各個擊破。四是切斷俄歐之間的關(guān)系，使雙方徹底決裂。正如美國總統(tǒng)拜登所說，要讓俄羅斯成為世界的棄兒，世界的孤兒。他們認為，如果歐洲板塊切斷了與俄羅斯的聯(lián)系，加上美國及其盟友體系以空前嚴厲的手段全面制裁和圍堵，并逼迫其他國家選邊站隊，共同譴責(zé)和制裁俄羅斯，俄羅斯就真的就會成為世界上的棄兒。
北約5次東擴也好，挑起俄烏戰(zhàn)爭也好，背后的始作俑者都是美國。特別是這次美國策劃并挑起戰(zhàn)爭，戰(zhàn)爭爆發(fā)后用各種方式支持烏克蘭與俄羅斯對打，一旦雙方談判取得進展，美國、北約就在背后拱火澆油。2021年底以來，在俄烏矛盾加速惡化之際，美國非但沒有緩和緊張局勢，反而抓緊向烏克蘭提供軍火援助，培訓(xùn)烏克蘭軍隊，向波蘭等周邊國家增兵。俄羅斯提出的安全保障建議繼續(xù)遭到美國和北約忽視，新明斯克協(xié)議遲遲未能有效執(zhí)行。2022年4月初，美國拜登政府向國會提出2023年軍費預(yù)算上升至8133億美元，美國軍費連續(xù)5年都在7000億美元以上。美國要加快美元的回流，轉(zhuǎn)嫁通脹危機、債務(wù)危機，還有面臨的國內(nèi)分裂危機等一系列其自身難以解決的問題。以前通過美元、美債等經(jīng)濟手段可以轉(zhuǎn)嫁矛盾和問題的經(jīng)濟武器正在逐步失靈，正在被世界各國識破，難以大規(guī)模轉(zhuǎn)嫁，最后轉(zhuǎn)嫁的唯一通道就是戰(zhàn)爭。不管是臺海，還是俄烏，美國都一定會繼續(xù)挑動戰(zhàn)爭升級或者發(fā)動新的戰(zhàn)爭。
但戰(zhàn)爭改變了歐洲甚至整個世界的戰(zhàn)略態(tài)勢和走向。從戰(zhàn)略大變局、大格局看，包括烏克蘭、俄羅斯、美國、北約、歐盟等卷入烏克蘭危機和對俄羅斯進行制裁的相關(guān)各方，以及世界經(jīng)濟特別是歐洲經(jīng)濟，都將跌入戰(zhàn)爭陷阱——“烏克蘭陷阱”。
二、新冠肺炎疫情仍然肆虐影響世界經(jīng)濟復(fù)蘇
世紀疫情給世界經(jīng)濟和人類生存及交流帶來了重大影響，全球疫情依然在高位運行，奧密克戎毒株的高傳染性和隱蔽性提升了防控難度，一些地區(qū)的死亡人數(shù)再現(xiàn)高峰。新一波疫情對多國經(jīng)濟社會生活造成嚴重沖擊，人類仍未完全了解新冠病毒，無法預(yù)測這種病毒將如何進化。
新冠病毒仍在變異，更多新變異毒株如XE、XL、BA.4/5都已悄然出現(xiàn)。目前全球95％確診的人感染的都是奧密克戎。根據(jù)Worldometer實時統(tǒng)計數(shù)據(jù)，截至2022年5月4日，全球累計確診新冠肺炎病例達5.13億例，累計死亡病例達到625.06萬人，死亡率1.2％；全球單日新增確診病例47.81萬例，新增死亡病例1673人。德國、美國、韓國、澳大利亞、日本是新增確診病例數(shù)最多的5個國家；俄羅斯、韓國、泰國、意大利、希臘是新增死亡病例數(shù)最多的5個國家。美國累計確診和死亡病例最多，累計確診超8324.01萬例，死亡超102.15萬人，分別占全球約16.22％和16.34％，確診死亡率為1.2％。其后是印度和巴西，累計確診分別超4308.84萬例和3048.24萬例，死亡分別超52.39萬人和66.37萬人。這三個國家合計確診和死亡病例數(shù)占比均達到全球的1/3以上。雖然全球范圍內(nèi)新冠肺炎疫情的死亡率下降了，但是確診病例急劇上升，一些國家和地區(qū)非常嚴重。4月初，世衛(wèi)組織（WHO）提醒所有人，感染奧密克戎后還是有很大的風(fēng)險，在其變異毒株帶來的最新一波全球大流行后，下一個變異毒株是什么，是否會增加傳染性，對疫苗和自然感染的免疫逃避能力以及是否有更強的致病性，均無法預(yù)測。目前，占領(lǐng)全球主導(dǎo)地位的是奧密克戎的子變體BA.2，占全部基因測序的94％，這種變異病毒是最初的阿爾法和貝塔毒株的變種，傳染性是最初毒株的4倍，逃避抗體的能力是最初毒株的40倍。WHO特別提醒，須謹慎解讀其疫情周報反映出的趨勢，因為一些國家逐步改變檢測策略，統(tǒng)計數(shù)字比實際情況低。其評估：盡管奧密克戎毒株致病性降低，但確診病例大幅增加導(dǎo)致大量患者住院，讓醫(yī)療系統(tǒng)進一步承壓。“在有些國家，死亡數(shù)字與之前的峰值相似或更高”。英國innews發(fā)表文章，在2021年11月時，英國政府提出了新冠肺炎疫情大流行結(jié)束的三種可能情景。樂觀情景：2022——2023年結(jié)束，這被認為是恢復(fù)新常態(tài)的最早時間框架；中間情景：2023——2024年結(jié)束，這被認為是最有可能的；悲觀情景：持續(xù)到2026年，這將是人類面臨最困難的情況。
因此，疫情當(dāng)前狀況和未來走勢也是一個影響世界格局的大變量，到底是采取歐美國家的方式放開管控任其發(fā)展，還是中國式的動態(tài)清零，這兩種選擇對世界各國的經(jīng)濟、政治、外交和人員往來等各個方面的影響將非常之大。筆者認為，從疫情開始，歐美還有其他一些國家并不是不想動態(tài)清零，而是沒有這樣的體制、機制、能力、執(zhí)行力和人民群眾的配合度，不可能實現(xiàn)中國式的動態(tài)清零。在不少國家，戰(zhàn)勝疫情并非出現(xiàn)拐點。以美國為例，雖然拜登總統(tǒng)宣布美國疫情已經(jīng)結(jié)束，并且取消口罩令、關(guān)閉新冠監(jiān)測點，4月份美國多州新冠確診病例數(shù)攀升，成為新增死亡病例數(shù)最多的國家之一，每日新增死亡病例在500人左右。韓國放寬防控政策與措施后，多日新增確診病例數(shù)超過10萬例，確診感染學(xué)生數(shù)量成倍增加，除學(xué)生和兒童外，“躺平”政策對老人、有基礎(chǔ)疾病者和免疫受損人群等群體造成了極大風(fēng)險。目前，韓國醫(yī)療系統(tǒng)承壓嚴重，各行各業(yè)都被疫情波及。據(jù)韓聯(lián)社報道，截至4月8日，韓國累計確診病例1498.3萬例。據(jù)德國聯(lián)邦疾控機構(gòu)羅伯特·科赫研究所發(fā)布的最新統(tǒng)計數(shù)據(jù)，德國累計新冠肺炎確診病例達2244.1萬例，4月8日新增17.5萬例確診病例。法國公共衛(wèi)生部門公布的數(shù)據(jù)顯示，法國4月8日新增14.3萬例確診病例，累計確診病例逾2669萬例。2月末宣布實施“與新冠共存”計劃的英國，其醫(yī)療系統(tǒng)正承受前所未有的壓力，英國統(tǒng)計局4月發(fā)布數(shù)據(jù)顯示，約有170萬人（占英國人口的2.7％）患有新冠長期后遺癥。盡管如此，據(jù)中國網(wǎng)報道，進入2月份以來，全球超過60％的國家和地區(qū)開放或者計劃放寬出境游，75％以上的地方都放開了入境限制。
在這種情況下，中國如何應(yīng)對和選擇，穩(wěn)妥論證恢復(fù)經(jīng)濟加強國際交往的實際步驟及尺度，同時防止疫情反彈，這對我們將是重大考驗。當(dāng)前大部分國家采取了“躺平”抗疫模式，假如中國采取這樣的方式，較之動態(tài)清零的方式，人們肯定更難以接受這樣高的患病人數(shù)和死亡人數(shù)。兩者之間權(quán)衡，在難以確定醫(yī)療手段和醫(yī)療資源能否支撐救治需求和病毒不斷變異快速傳染之間，不得不在一定時段選擇現(xiàn)有抗疫方式，盡管這肯定會影響到經(jīng)濟增長和人們的正常生活。
過去兩年，中國的硬核防疫政策和抗疫成果令世界驚嘆，成功抗疫保住了國家的財富。中國防疫直接成本約占國內(nèi)生產(chǎn)總值（GDP）總量的0.4％，大幅低于“躺平”國家。國際貨幣基金組織評估結(jié)果顯示，中國支出和收入損失占GDP比例為4.8％，而美國、英國的支出和收入損失占比分別為25.5％、19.3％，遠超中國。這是中國在抗疫中積累的寶貴經(jīng)驗和重大競爭優(yōu)勢，和中國相鄰的東南亞各國大多借鑒了中國的防疫政策，使亞太地區(qū)成了全世界疫情控制得最好的地區(qū)。在新形勢新變化下，中國能否把既有優(yōu)勢轉(zhuǎn)化為新的增量優(yōu)勢，這不僅是當(dāng)前大國競爭博弈中至關(guān)重要的籌碼，也是能否保持世界經(jīng)濟增長引擎動力不減的關(guān)鍵。4月29日習(xí)近平總書記主持中共中央政治局召開會議，分析研究當(dāng)前經(jīng)濟形勢和經(jīng)濟工作。會議強調(diào)，疫情要防住、經(jīng)濟要穩(wěn)住、發(fā)展要安全，這是黨中央的明確要求。必須根據(jù)病毒變異和傳播的新特點，高效統(tǒng)籌疫情防控和經(jīng)濟社會發(fā)展，堅定不移堅持人民至上、生命至上，堅持外防輸入、內(nèi)防反彈，堅持動態(tài)清零，最大程度保護人民生命安全和身體健康，最大限度減少疫情對經(jīng)濟社會發(fā)展的影響。
在全球普遍采取放開抗疫管控措施之前，一方面，中國內(nèi)防反彈、動態(tài)清零的政策必須更加精準，避免出現(xiàn)抗擊疫情中的由于一些地方的形式主義等造成的次生災(zāi)害，避免市場失靈疊加政府失靈，講求速戰(zhàn)速決，用好中醫(yī)藥這種幾千年創(chuàng)造出戰(zhàn)勝瘟疫的特效醫(yī)藥，中西醫(yī)結(jié)合，最大程度減少對經(jīng)濟和正常生活的影響。另一方面，應(yīng)對疫情產(chǎn)生的影響和疫情防控手段，特別是有效的疫苗、藥物使用后降低死亡率和患病癥狀，及時進行科學(xué)評估。在風(fēng)險可控的前提下，做好后疫情時代放開的準備工作。加快推出更快更準的檢測技術(shù)，加速推出廣譜疫苗和口服特效藥，為恢復(fù)正常的生產(chǎn)生活秩序和國際交往做好準備。在有效管控的同時，積極創(chuàng)造條件，有序推動經(jīng)濟社會秩序恢復(fù)常態(tài)，盡早恢復(fù)國際交往，避免在全球放開的大環(huán)境下形成戰(zhàn)略被動，失去中國在抗擊疫情斗爭中積累的先發(fā)優(yōu)勢，適時調(diào)整策略，贏得和創(chuàng)造新的優(yōu)勢，保持世界經(jīng)濟增長穩(wěn)定之錨的基本盤。
三、世界經(jīng)濟復(fù)蘇基礎(chǔ)脆弱極可能再次陷入衰退
原本2022年世界經(jīng)濟已經(jīng)進入復(fù)蘇之勢，盡管復(fù)蘇基礎(chǔ)還極其脆弱。根據(jù)世界銀行、IMF年初預(yù)測，2022年所有發(fā)達經(jīng)濟體的產(chǎn)出都將全面復(fù)蘇。世界銀行2022年1月11日發(fā)布《全球經(jīng)濟展望》數(shù)據(jù)，2022年全球經(jīng)濟增長將從2021年的5.5％下調(diào)至4.1％，2023年進一步下調(diào)至3.2％。聯(lián)合國1月13日發(fā)布《2022年世界經(jīng)濟形勢與展望》報告預(yù)測，全球經(jīng)濟2022和2023年將分別增長4％和3.5％。世界銀行預(yù)測，2022年印度、伊拉克、孟加拉國、菲律賓、馬來西亞、越南、印度尼西亞、沙特阿拉伯、卡塔爾、阿聯(lián)酋、泰國、巴基斯坦、伊朗和土耳其將分別增長8.7％、7.3％、6.4％、5.9％、5.8％、5.5％、5.2％、4.9％、4.8％、4.6％、3.9％、3.4％、2.4％、2％；中國將增長5.1％，處于中位水平。兩個機構(gòu)都預(yù)測，世界經(jīng)濟將在2021年基礎(chǔ)上有所下降。新興市場和發(fā)展中經(jīng)濟體的增長率，預(yù)計將從2021年的6.3％下降到2022年的4.6％和2023年的4.4％，雖然仍高于發(fā)達經(jīng)濟體，但產(chǎn)出仍將比疫情爆發(fā)前低4％。發(fā)達經(jīng)濟體的增長率預(yù)計將從2021年的5％下降到2022年的3.8％和2023年的2.3％。
俄烏沖突發(fā)生后，主要國際組織、著名智庫和經(jīng)濟學(xué)家進一步調(diào)低了對世界經(jīng)濟增長的預(yù)期。聯(lián)合國貿(mào)發(fā)會議率先調(diào)低了世界經(jīng)濟增長速度，該組織在2022年3月24日發(fā)布報告預(yù)計，2022年全球經(jīng)濟增長前景惡化，將全球經(jīng)濟增長預(yù)測從3.6％下調(diào)至2.6％。4月12日，世界貿(mào)易組織（WTO）將對2022年全球經(jīng)濟增長的預(yù)測從4.1％下調(diào)至2.8％。4月18日，世界銀行將對2022年全球經(jīng)濟增長預(yù)測從4.1％下調(diào)至3.2％。4月19日，IMF發(fā)布《世界經(jīng)濟展望報告》預(yù)計，2022年全球經(jīng)濟將增長3.6％，較1月預(yù)測值下調(diào)0.8個百分點。其中，發(fā)達經(jīng)濟體2022年預(yù)計將增長3.3％，較此前預(yù)測值下調(diào)0.6個百分點；2023年預(yù)計將增長2.4％，較此前預(yù)測值下調(diào)0.2個百分點。新興市場和發(fā)展中經(jīng)濟體2022年預(yù)計將增長3.8％，較此前預(yù)測值下調(diào)1個百分點；2023年預(yù)計將增長4.4％，較此前預(yù)測值下調(diào)0.3個百分點。2022年和2023年，美國經(jīng)濟預(yù)計將分別增長3.7％和2.3％；歐元區(qū)經(jīng)濟將分別增長2.8％和2.3％；中國經(jīng)濟將分別增長4.4％和5.1％。
總體看，2022年全球經(jīng)濟增長呈現(xiàn)K字型的分化趨勢。經(jīng)濟增長仍然非常脆弱，充滿不確定性，如果戰(zhàn)爭進一步升級和美國等國家對俄羅斯制裁加劇，不排除全球經(jīng)濟會出現(xiàn)比2020年衰退程度更深的狀況，有可能世界經(jīng)濟進入新一輪低增長或負增長的衰退周期。IMF預(yù)測，2022年俄羅斯GDP將下降8.5％，2023年將下降2.3％；烏克蘭GDP預(yù)計將收縮35％。
如果戰(zhàn)爭進一步升級，俄羅斯所受制裁和反制裁進一步升級，將對俄羅斯、烏克蘭、歐盟、英國和對俄烏能源糧食等依賴程度高的國家的經(jīng)濟形成持續(xù)性打擊。俄羅斯央行2022年3月初宏觀經(jīng)濟調(diào)查顯示，2022年俄羅斯通脹率將上升到20％，到2023年可能將降至8％；俄羅斯經(jīng)濟部預(yù)測，2022年俄羅斯國內(nèi)GDP將萎縮8.8％。目前美歐等國家對俄羅斯制裁累計已經(jīng)超過9000多項，其中從2月24日至4月20日就增加了6000多項。較為悲觀的預(yù)測是，2022年俄羅斯經(jīng)濟將下降12.4％。美國總統(tǒng)拜登4月6日在華盛頓北美建筑工會全國立法會議上表示，制裁可抹去俄羅斯15年經(jīng)濟增長的成果。同時，歐盟2021年41％的天然氣來自俄羅斯，對俄羅斯制裁升級也會增加歐元區(qū)內(nèi)部“伴隨通脹大幅上升而出現(xiàn)經(jīng)濟衰退的可能性”。歐盟對俄羅斯能源依賴較強的主要國家，很難達到年初預(yù)測的4％增長速度，且整個歐洲都可能出現(xiàn)能源危機、糧食危機和難民危機。由表2可知，2022、2023年德國、法國、意大利、西班牙GDP增速預(yù)測值都大大低于年初預(yù)期。美國商務(wù)部4月28日數(shù)據(jù)顯示，美國2022年第一季度GDP折合成年率下降1.4％，這也是2020年疫情之后美國經(jīng)濟首次出現(xiàn)負增長；中國第一季度GDP增速為4.8％，但面臨著需求收縮、供給沖擊、疫情反彈和預(yù)期減弱的四重壓力。
2022年2月21日WTO發(fā)布的數(shù)據(jù)顯示，繼2021年貨物貿(mào)易量強勁反彈之后，2022年初全球貨物貿(mào)易額增長勢頭減弱，全球商品貿(mào)易量將增長3.0％，低于之前預(yù)測的4.7％。俄烏戰(zhàn)爭和戰(zhàn)爭制裁引發(fā)的連鎖效應(yīng)將逐步發(fā)酵，會整體拖累世界經(jīng)濟增長，全球不排除回到2020年負增長的水平，經(jīng)濟增長跌落的幅度也許會更深。一些受疫情和戰(zhàn)情影響嚴重的國家，經(jīng)濟則可能陷入大衰退。
四、高通脹會持續(xù)推高一些國家生產(chǎn)生活成本
無論是從全球還是從發(fā)達經(jīng)濟體來看，通脹率都處于2008年以來的最高水平。新興市場和發(fā)展中經(jīng)濟體的通脹率達到2011年以來的最高水平。本來隨著美元加息和美聯(lián)儲資產(chǎn)負債表縮表，大宗商品價格有可能緩慢回落，但全球大部分國家高通脹從生產(chǎn)價格指數(shù)（PPI）轉(zhuǎn)移到消費價格指數(shù)（CPI）的時滯期剛剛到來，會呈現(xiàn)PPI下降與CPI上升的交叉局面，盡管通脹風(fēng)險短期內(nèi)不會完全結(jié)束，CPI上漲預(yù)測將會持續(xù)到2023年，但還可以控制在一定水平。俄烏戰(zhàn)爭疊加美國上一輪瘋狂“撒錢”，全球性通脹將“高燒不退”。
重要經(jīng)濟體創(chuàng)幾十年來最高通脹水平。2022年2月，美國、德國、英國、俄羅斯、印度、意大利、加拿大、西班牙、土耳其、荷蘭、阿根廷、南非等近百個國家通脹率都創(chuàng)下歷史新高，超過5％。美國3月通脹率高達8.5％，創(chuàng)1982年以來的歷史新高，全年通脹率可能高達10％；歐盟一季度通脹率達到7.5％，創(chuàng)二戰(zhàn)以后的歷史新高；德國3月通脹率達到7.3％，創(chuàng)40年以來的新高；土耳其、阿根廷2月通脹率超過50％。德國2月PPI高達25.9％，法國增幅達到22.2％，印度超過13％，英國為10.1％，美國為10％。通脹率持續(xù)飆升的國家居民生活成本大幅上升，底層民眾叫苦不迭，根據(jù)穆迪公司最新報告，通貨膨脹使美國家庭每月多支出300美元，一年多支出3600美元。歐盟統(tǒng)計局公布的數(shù)據(jù)顯示，2月歐元區(qū)能源價格按年率計算上漲44.7％，是推升當(dāng)月通脹的主因。3月3——9日，德國、法國、英國等主要西歐國家的電力現(xiàn)貨市場，均價在400歐元/兆瓦時至500歐元/兆瓦時附近高位波動，是上年同期的8到10倍。日本企業(yè)商品物價指數(shù)漲幅創(chuàng)約41年來最高，企業(yè)間進行交易的商品價格正在上漲。日本銀行（央行）3月10日發(fā)布的數(shù)據(jù)顯示，2月企業(yè)商品物價指數(shù)比上年同月上漲9.3％，漲幅創(chuàng)自石油危機產(chǎn)生影響的1980年12月（漲10.4％）以來的最高水平。
全球大宗商品價格持續(xù)上漲。2021年，22種有色大宗商品環(huán)比年均漲幅為62.64％，其中10種有色商品高于平均漲幅。鎂、氧化鐠、鐠釹氧化物、鐠釹合金這4種商品2021年漲幅超過100％。能源價格漲幅更加離譜，同期，美國西德克薩斯輕質(zhì)中間基原油（WTI）價格上漲430％；布倫特原油價格上漲350％；天然氣價格上漲了307％。衡量全球主要大宗商品強弱的彭博大宗商品指數(shù)同期上漲了108.7％。世界銀行4月26日發(fā)布大宗商品市場展望報告稱，過去兩年能源價格的上漲是1973年石油危機以來最大漲幅，食品價格的跳漲是2008年以來最大上漲，預(yù)計2022年食品價格將繼續(xù)飆升22.9％，小麥價格可能上漲40％。受俄烏戰(zhàn)爭影響，以及西方國家對俄羅斯制裁的擴大升級，全球市場反應(yīng)劇烈，避險情緒加重，黃金、石油、天然氣、農(nóng)產(chǎn)品等價格一路飆升，運輸價格暴漲。截至2022年3月15日，波羅的海原油運價指數(shù)（BDTI）和波羅的海成品油運價指數(shù)（BCTI）分別升至1279點和1032點，自沖突爆發(fā)后分別上漲375點和336點，漲幅41.5％和48.3％，同比增長75.9％和82.3％。新加坡大華銀行預(yù)測，2022年二季度黃金價格為2100美元/盎司，三季度為2150美元/盎司，四季度將達到2200美元/盎司。疊加戰(zhàn)爭、疫情、供應(yīng)鏈斷鏈和一些國家“躺平”等因素，石油天然氣價格達到了歷史天花板。2022年一季度布倫特原油價格上漲39.6％，油價曾在3月7日達到每桶139.13美元；天然氣價格比上年翻了10倍還多，最高時漲至3500歐元/千立方米。2022年，世界石油需求達到10045萬桶/日，增長約300萬桶/日，美西方國家政府準備未來6個月內(nèi)釋放2.4億桶戰(zhàn)略石油儲備，但杯水車薪，僅能滿足全球不到3天的需求量。因此，美國一方面要求歐洲嚴厲制裁俄羅斯，使歐洲來自美國的天然氣占比不斷提高；另一方面增加從俄羅斯進口的油氣資源，3月底至4月初，美國從俄羅斯購買石油量增加了43％，日進口俄羅斯石油達到10萬桶，而俄烏沖突前美國平均從俄羅斯進口6萬～7萬桶。
歐洲是受俄烏沖突影響能源價格和糧食價格上漲最快的地區(qū)。根據(jù)調(diào)查國際數(shù)據(jù)供應(yīng)商路孚特數(shù)據(jù)，歐洲已連續(xù)4個月成為美國液化天然氣（LNG）最大的出口目的地，其中1月份725噸、2月份640噸、3月份743噸，約占美國出口量的65％，超過俄羅斯管道氣5倍，價格則是俄羅斯管道氣的3倍，導(dǎo)致歐洲天然氣價格暴漲近8倍。美國LNG預(yù)計2022年產(chǎn)能約1億噸，同比增長20％左右，出口量成為世界第一位，汽油平均價格在3月初的一周內(nèi)上漲超過了10％，飆升至2008年以來的新高。美國2021年能源價格同比上漲25.6％，汽油價格同比上漲38％。美國勞工部的數(shù)據(jù)顯示，通脹正在從商品到服務(wù)各個領(lǐng)域蔓延。美國2022年2月食品價格，環(huán)比上漲1％，是自2020年4月以來的最大環(huán)比漲幅；同比上漲7.9％，是1981年以來最大同比漲幅。此外，住房成本環(huán)比上漲0.5％，同比上漲4.7％；運輸服務(wù)環(huán)比上漲1.4％，同比上漲6.6％。
與此同時，糧食食品價格居高不下。國際糧食署數(shù)據(jù)顯示，從2020年新冠肺炎疫情暴發(fā)至2022年3月，全球谷物價格指數(shù)漲幅超過65％。其中，小麥期貨價格自2020年初上漲了125％；玉米期貨價格上漲了150％。2021年國際糧價上漲了28％，達到近10年以來的最高水平。2022年2月，聯(lián)合國糧農(nóng)組織全球食品價格指數(shù)已突破2011年高位，奶類、谷物、植物油油脂等食品價格持續(xù)走高。俄烏沖突加劇，全球糧食食品價格一路飆升。全球19％的大麥、14％的小麥和4％的玉米產(chǎn)自俄羅斯與烏克蘭，兩國小麥出口量占全球出口量1/3，玉米出口量占20％。目前全球糧食價格在2021年基數(shù)上快速提升，小麥價格已上漲90％以上。俄羅斯還是全球最大的化肥出口國，占全球市場供應(yīng)量的13％，氮磷鉀三種化肥出口貿(mào)易值均位居世界前三位，目前全球化肥價格已經(jīng)上漲300％。據(jù)聯(lián)合國統(tǒng)計，在俄烏沖突爆發(fā)之前全球已有9.28億人陷于嚴重糧食短缺，比上年增加1.48億人，占據(jù)全球人口的10％。俄烏沖突使糧食價格上漲，糧食供應(yīng)受嚴重沖擊。聯(lián)合國糧食計劃署宣布，人類或?qū)⒚媾R“二戰(zhàn)后最大的糧食危機”，全球饑餓人口從2.76億人將增加1億人或1.5億人，甚至3.5億人，未來將有超過10億人陷入糧食危機，超過2011年的大饑荒，成為二戰(zhàn)之后全球饑荒之最。世界正進入一個沒有足夠食物供應(yīng)的時代。
IMF在4月19日發(fā)布的報告中預(yù)測，由于俄烏沖突導(dǎo)致大宗商品價格上漲、價格壓力不斷擴大，2022年，發(fā)達經(jīng)濟體的通脹率預(yù)計為5.7％，新興市場和發(fā)展中經(jīng)濟體的通脹率預(yù)計為8.7％，二者較1月的預(yù)測值分別高出1.8和2.8個百分點。隨著美元加息、美聯(lián)儲資產(chǎn)縮表、俄烏戰(zhàn)勢變化、美國等國家對俄羅斯全面嚴厲制裁等進一步發(fā)展，全球石油天然氣和大宗商品價格還會出現(xiàn)跌宕起伏，或是在高通脹基礎(chǔ)上變本加厲再創(chuàng)新高，或是急劇下降使市場一地雞毛。
五、金融風(fēng)險加劇有可能爆發(fā)全球性金融危機
美國貨幣政策急轉(zhuǎn)彎和外溢效應(yīng)給全球帶來極大金融風(fēng)險，不排除爆發(fā)金融危機的可能性。美國面臨40年以來最高的通脹率，按照美聯(lián)儲公布的加息預(yù)期，2022年至少會加息4次，3月已經(jīng)加息25個基點，5月4日美聯(lián)儲議息會議決定加息50個基點，并且預(yù)計在未來2次加息會議上依然會每次加息50個基點。同時，美聯(lián)儲準備從6月開始，每個月縮表475億美元，直到9月可能會再加大到每月950億美元。美聯(lián)儲鷹派人物預(yù)測，2022年如果控制不了通脹，會持續(xù)加息7次，且不排除特別加息。
更為重要的是，現(xiàn)在美聯(lián)儲資產(chǎn)的負債表已達到8.9萬億美元，美債現(xiàn)在已超過了31萬億美元，債務(wù)風(fēng)險推高了金融風(fēng)險。美國目前收緊的貨幣政策，不但解決不了其高負債問題，還會對全球資本流動產(chǎn)生非常大的影響，美國十年期國債已經(jīng)突破了2％的防線，與短期國債形成預(yù)期轉(zhuǎn)差的倒掛，并首次出現(xiàn)與中國十年期國債收益率的倒掛。
美國用各種辦法包括戰(zhàn)爭來轉(zhuǎn)嫁危機，使美元向美國市場回流。世界將出現(xiàn)流動性泛濫和流動性緊縮同時溢出的全球性貨幣風(fēng)險，加大了全球金融危機爆發(fā)的可能性。全球大部分國家都會錨定美元的加息政策，加入加息的隊伍。英國開啟了加速加息的進程，歐盟也開始了加息進程，日本則繼續(xù)堅持寬松貨幣政策。在全球流動性緊縮沖擊下，4月以來日元匯率連續(xù)下跌，短短一個多月日元兌美元的匯率已經(jīng)下跌近30％，創(chuàng)下過去22年新低。與此同時，美國仍然在繼續(xù)舉債，債務(wù)上限從2021年至今第四次提高，確定為31.4萬億美元，再延期兩年，一方面收緊資產(chǎn)負債表，一方面繼續(xù)舉債印鈔。
值得重視的是，美國貨幣政策還出現(xiàn)一個新的信號，2022年2月10日美國頂級對沖基金的一份報告稱，美國財政部有可能禁止私人持有實物黃金，黃金將貨幣化，已有5個州出臺了相關(guān)立法。這意味著美國正在作新的準備，一方面加快推進數(shù)字貨幣，一方面準備美元、美債危機到來時，有可能實行黃金貨幣化，使美國未來在失去石油綁定的情況下可再次綁定黃金。美國現(xiàn)在仍然有8300多噸黃金儲量，占世界上黃金儲量比重在40％以上。經(jīng)過中美貿(mào)易戰(zhàn)、俄烏戰(zhàn)爭、美國退出阿富汗以及扣押阿富汗70億美元等一系列重大事件，隨著美國信用的崩潰，美元信用大打折扣，作為收割世界財富的經(jīng)濟武器鋒芒銳減，再次利用黃金優(yōu)勢重拾美元頹勢，將是美元崩盤之前的再一次努力。
俄羅斯被踢出“環(huán)球同業(yè)銀行金融電訊協(xié)會”（SWIFT），也是推動金融風(fēng)險加劇的要因。俄羅斯在SWIFT所擁有的會員數(shù)僅次于美國，多達300多家，在全球范圍所進行的外匯交易規(guī)模約為460億美元，其中80％以上以美元進行交易。這導(dǎo)致俄羅斯無法通過SWIFT系統(tǒng)為進口產(chǎn)品支付價款，也無法通過這一系統(tǒng)收取其出口產(chǎn)品（如石油、天然氣、鋼鐵、農(nóng)產(chǎn)品等）的價款。這將限制規(guī)模居全球第四位的俄羅斯6300億美元外匯儲備的使用，阻止其以外匯儲備支持本國貨幣盧布，從而引發(fā)盧布貶值、通貨膨脹和資本外逃，也將使進口商無法獲得俄羅斯上述出口產(chǎn)品。3月31日普京簽署與不友好國家和地區(qū)進行天然氣貿(mào)易結(jié)算的總統(tǒng)令，要求不友好國家購買俄羅斯天然氣須在俄羅斯的銀行開設(shè)盧布賬戶結(jié)算，4月3日擴大到糧食用盧布結(jié)算，盧布已經(jīng)回升到俄烏沖突爆發(fā)前匯率水平。繼天然氣、糧食之后，俄羅斯還將以盧布結(jié)算商品擴大至原油、金屬、化肥、煤炭和木材。
目前，SWIFT受十國集團（G10，包括美國、英國、德國、法國、意大利、日本、加拿大、荷蘭、瑞典、瑞士）央行、歐盟央行和比利時央行監(jiān)管，根據(jù)比利時法律運作，同時必須遵守歐盟的規(guī)定，包括制裁行為。近年來，歐美數(shù)次通過禁用SWIFT手段對部分國家和地區(qū)進行金融制裁，導(dǎo)致被制裁國家的經(jīng)濟貿(mào)易活動受到極大影響。俄羅斯央行發(fā)布的年度報告顯示，2020年俄羅斯替代SWIFT系統(tǒng)的本土銀行結(jié)算系統(tǒng)SPFS的使用量相比上年提升1倍，在其境內(nèi)的使用比例達到20.6％。歐洲也已經(jīng)建立了繞開美元的結(jié)算體系。中國人民幣跨境支付系統(tǒng)（CIPS）也在加快構(gòu)建中，截至2020年末，共有境內(nèi)外1092家機構(gòu)通過直接或間接方式接入CIPS。CIPS實際業(yè)務(wù)可觸達全球171個國家和地區(qū)的3300多家法人銀行機構(gòu)，2021年發(fā)展了613家國際銀行會員。
戰(zhàn)爭往往會成為國際性貨幣轉(zhuǎn)變的重要節(jié)點，俄羅斯外匯儲備調(diào)用不得，向所有國家發(fā)出了訊號：一旦形勢緊張，它們無法指望自己的資金能夠為己所用，國際儲備管理者為保安全而持有美元的理由會越來越少，因為美元儲備有可能在最需要的時候被奪走。哈佛大學(xué)經(jīng)濟學(xué)教授KennethRogoff指出，將美元“武器化”或?qū)⒃?0年內(nèi)結(jié)束其主導(dǎo)地位。IMF第一副總裁GitaGopinath警告，西方國家對俄羅斯的金融制裁可能逐步削弱美元在全球的地位，導(dǎo)致國際貨幣體系更加四分五裂。所以，在可以預(yù)見的未來，國際金融體系，特別是貨幣體系，將經(jīng)歷陣痛或劇痛，“去美元”潮雖然短期內(nèi)難以動搖美元主導(dǎo)地位，但在最近兩三年內(nèi)增加了爆發(fā)金融危機的幾率。而且二十國集團（G20）多數(shù)經(jīng)濟體的實際利率仍為負值，美國等主要發(fā)達經(jīng)濟體收緊貨幣政策將引發(fā)全球金融環(huán)境突然收緊，新興市場和發(fā)展中國家可能將迎來國際資本流動的逆轉(zhuǎn)，出現(xiàn)美元荒或者貨幣貶值，從而引發(fā)局部或者全球性金融危機。（未完待續(xù)）
【陳文玲：中宏觀察家、長安街讀書會成員，中國國際經(jīng)濟交流中心總經(jīng)濟師，深圳公管學(xué)院特聘教授、改革創(chuàng)新干部學(xué)院聯(lián)席院長】